No Japão, onde a alta do mercado tem continuado, muitos investidores têm agido por considerarem este um bom momento para vender.
No entanto, para quem investe por meio de previdência de contribuição definida, não é recomendável seguir o movimento atual apenas porque parece uma hora de vender.
Neste artigo, vamos explicar se este é realmente o momento adequado para quem escolheu fundos de investimento no iDeCo ou no DC realizar os lucros.
Como funciona a previdência de contribuição definida?
Algumas pessoas aderiram à previdência de contribuição definida, mas talvez já não se lembrem exatamente de como esse sistema funciona.
Por isso, primeiro vamos explicar a estrutura da previdência de contribuição definida.
Na previdência de contribuição definida, o participante acumula mensalmente um valor fixo, e no caso do iDeCo individual é possível aderir a partir de 5.000 ienes por mês.
Uma característica desse sistema é que o valor acumulado desde o início passa a ser investido como contribuição, e as opções de investimento incluem depósitos, seguros e produtos financeiros como fundos de investimento.
Em princípio, na previdência de contribuição definida é necessário continuar acumulando as contribuições definidas por conta própria até os 60 anos.
No caso de autônomos e freelancers, é possível destinar até 68.000 ienes por mês às contribuições.
No entanto, um ponto de atenção é que empregados de empresas sem plano de previdência corporativa só podem contribuir até 23.000 ienes por mês.
Aliás, a previdência de contribuição definida não se limita ao iDeCo, em que a pessoa adere individualmente e faz a própria gestão.
Também há casos em que a empresa a adota para seus funcionários como alternativa ao sistema de aposentadoria.
Nesse caso, ela é chamada de DC corporativo, e em vez de o funcionário contribuir a partir do próprio salário, a própria empresa paga mensalmente um valor fixo.
Além disso, a previdência de contribuição definida oferece uma grande vantagem.
Ela é o fato de que não há incidência de imposto.
Normalmente, os juros de depósitos e os lucros obtidos com fundos de investimento estão sujeitos a cerca de 20% de imposto.
No entanto, como os rendimentos obtidos no iDeCo e no DC são isentos de imposto, torna-se mais fácil obter ganhos em condições mais favoráveis do que no regime comum.
Por outro lado, quando se escolhem fundos de investimento na previdência de contribuição definida, o valor oscila com o mercado, portanto o fato de ser isento de imposto não elimina a necessidade de cautela.
Se o mercado subir, é melhor realizar o lucro acumulado?
Quando o mercado sobe durante a gestão da previdência de contribuição definida, muitas pessoas ficam em dúvida se devem realizar lucros para evitar o risco de queda.
Será que realizar ganhos rapidamente quando o mercado sobe é a decisão correta?
【Conclusão】Não é necessário realizar lucros às pressas
Em conclusão, mesmo que os preços das ações subam, não se considera necessário rever a estratégia realizando lucros ou trocando os ativos.
iDeCo e DC com fundos de investimento são modalidades de aporte mensal fixo.
Mesmo em ativos cujos preços estão subindo, como o investimento é feito com contribuições fixas, compra-se menos quando está caro e mais quando está barato, o que permite estabelecer uma estratégia estável.
Comprar uma grande quantidade em preços elevados pode levar ao erro de entrar no topo.
Com a estabilidade proporcionada pela diversificação no tempo, mesmo que as ações subam de forma acentuada, é possível manter o preço médio de compra sob controle e gerar ganhos de forma consistente e no longo prazo.
No investimento de longo prazo, o mais importante é “não se deixar levar pelo mercado”
No investimento de longo prazo, muitas pessoas acabam se preocupando excessivamente com o mercado.
Há quem troque frequentemente os ativos por causa da realização de lucros, mas o segredo para ter sucesso na formação de patrimônio de longo prazo com ações e fundos de investimento é não se deixar confundir pelas oscilações do mercado.
Especialmente nos fundos de investimento, a abordagem prioriza aplicar mensalmente um valor fixo e manter a continuidade do investimento em si.
Se você se deixar dominar apenas pelas oscilações do mercado e mudar para depósitos ou seguros, isso equivale a recomeçar do zero.
Nesse caso, no fim das contas, como as contribuições são pequenas, o valor que poderá ser recebido no futuro tende a ser menor.
Na previdência de contribuição definida, o importante é continuar sem focar apenas nas oscilações do mercado.
O principal objetivo da previdência de contribuição definida é justamente fazer o patrimônio crescer de forma constante.
O que fazer quando a volatilidade do mercado causa insegurança?
Como vimos acima, embora seja importante não se deixar levar pelo mercado, algumas pessoas podem se sentir tão inseguras que isso chega a afetar a vida cotidiana.
Mesmo sofrendo com esse tipo de preocupação, será que ainda assim se deve continuar com os fundos de investimento sem realizar lucros?
A seguir, apresentamos o que vale a pena fazer quando a volatilidade do mercado trouxer insegurança.
Revisar o portfólio
Muitas pessoas acreditam que, ao aderir ao iDeCo ou ao DC, já estarão seguras no futuro, mas quando de fato tentam investir em fundos de investimento, acabam sentindo insegurança.
Nessas horas, vale considerar investir também fora da previdência de contribuição definida.
A previdência de contribuição definida é um método de investimento excelente por ser isento de imposto.
No entanto, por ser um produto sujeito à variação de preços, não se pode dizer que a possibilidade de perda do principal seja zero.
Depósitos, investimentos imobiliários e outras formas de gestão patrimonial além da previdência de contribuição definida também oferecem atrativos, portanto, em momentos de dúvida, vale revisar o portfólio.
Reduzir o risco de acordo com o tempo até o recebimento
Na previdência de contribuição definida, em que é possível receber os ativos a partir dos 60 anos, uma estratégia mais agressiva no início costuma ser aceitável, mas quando a idade de recebimento se aproxima, é recomendável migrar para investimentos com menor risco.
À medida que a idade avança e a gestão se torna gradualmente mais estável, é possível evitar a situação arriscada de continuar investindo mesmo depois de começar a consumir o patrimônio acumulado.
Um momento importante costuma ser do fim dos 30 aos 40 anos, quando aumentam despesas como educação dos filhos e financiamento imobiliário.
Se o valor-alvo ainda não tiver sido alcançado, pode-se ajustar o portfólio para recuperar terreno; se o desempenho estiver bom, não há problema em desacelerar.
Se for realizar lucros, também é recomendável migrar para produtos com garantia de principal
Na previdência de contribuição definida, não é necessário limitar os produtos apenas a fundos de investimento.
É possível combinar fundos de investimento com depósitos e seguros.
Se você estiver inseguro, diversifique os ativos investidos.
Isso ajuda a reduzir parte da ansiedade, mesmo que o resultado da gestão não seja totalmente satisfatório.
Resumo
Neste artigo, falamos sobre a previdência de contribuição definida, um sistema cujo funcionamento muitas pessoas acabam esquecendo.
Quanto à realização de lucros, que costuma preocupar os participantes, fazê-la de forma precipitada e repetida acaba eliminando a principal vantagem da previdência de contribuição definida, que é permitir a formação de patrimônio no longo prazo.
Quando surgirem dúvidas, adote uma gestão estável, por exemplo mudando para ativos com menos risco ou reduzindo os valores investidos.
Perguntas frequentes (FAQ)
É melhor realizar o lucro acumulado na previdência de contribuição definida?
Como se trata de uma estratégia voltada ao longo prazo, deve-se evitar realizar integralmente os lucros apenas por causa de uma alta temporária do mercado.
O que é o switching na previdência de contribuição definida?
É a troca dos produtos de investimento mantidos por outros produtos, como forma de ajustar o equilíbrio do portfólio.
O que fazer quando a volatilidade do mercado causa insegurança?
É importante revisar a alocação de ativos (rebalanceamento) e retomar a perspectiva da estratégia de investimento de longo prazo.
Qual é o momento adequado para rebalancear a previdência de contribuição definida?
De modo geral, isso é feito uma ou duas vezes por ano, ou quando a alocação de ativos se afasta mais de 5% a 10% da meta.
